#주식분석

NBIS·CRWV·IREN 어닝 사후+동종 비교. EV/Sales·EV/ARR·SOTP·사이클 4중 모델로 12M PT 산출. Top Pick은 NBIS(+18%), 백로그 1위 CRWV(+3%), 멀티배거 IREN(Bull +1,200%)까지 균형 포트 45/35/20 추천.

삼성·SK하이닉스·Micron·SanDisk 4사를 매출증가율·P/S 정규화·SOTP 3중 모델로 비교 분석. Top Pick은 SK하이닉스(+42%), 메모리 implied P/S 5.19x 디스카운트의 삼성, P/S 16.7x로 가장 비싼 Micron까지 종합 목표가와 비중을 산출했다.

Cloudflare(NET)가 매출 +34% 비트하고도 하루에 -24.3% 폭락한 진짜 이유. 1,100명 감원과 GM 컴프레션, 4가지 모순을 분해하고 12M 목표가 $225 산출 근거를 정리합니다.

Datadog(DDOG)가 매출 +32% 비트, FY26 가이드 +7pt 상향(19→26%), Non-AI 고객까지 재가속하며 단일 세션 +31%, 누적 +39% 폭등. 펀더멘털 11/11 🟢, 12M 목표가 $230 산출 근거를 정리합니다.

DigitalOcean(DOCN)이 매출 +22% 더블 비트, AI ARR +221%, FY27 매출 가이드를 30%에서 50%+로 점프시키며 단일 세션 +40% 폭등. YTD +237%, 1년 +413%의 정당성과 12M 목표가 $185 산출 근거를 분석합니다.

SanDisk(SNDK)가 매출 +251% YoY ($5.95B), Non-GAAP GM 78.4%, NBM 다년 계약 $42B 락인으로 어닝 후 6일간 +46.8% 폭등. 메모리 사이클성을 구조적으로 약화시킨 NBM 모델과 12M 목표가 $1,800 산출 근거를 분석합니다.

ServiceNow(NOW)가 매출·EPS·cRPO·FCF 전 항목을 비트했음에도 어닝 직후 -17.75% 폭락. cRPO 3분기 연속 감속 + Armis FCF -200bp + 'AI inflection 다년간 스토리'가 만든 multiple compression 해부.

팔란티어 지금 사도 될까? 사업 지표는 거의 만점인데, 딱 하나 발목 잡는 게 있습니다. 팔란티어 주가 전망과 적정가격을 10개 핵심 숫자로 판단합니다.

서비스나우 지금 사도 될까? 고객의 98%가 떠나지 않는 회사인데 주가는 고점 대비 반토막. 10개 핵심 지표로 사업 체질을 진단하고, 적정 주가를 따져봅니다.

Q4 매출 +70%, Rule of 40 = 127, AIP 부트캠프 1,300회. 단순한 지정학 모멘텀이 아닌 팔란티어 반등의 구조적 이유 5가지를 데이터로 파헤칩니다.

52주 고점 $208.94에서 저점 $98까지 -53% 폭락. 저점 대비 +27% 반등 중인 NOW의 반등 원인 5가지와 남은 리스크를 분석합니다.

애널리스트의 말과 기관의 행동이 67-88% 다릅니다. NVIDIA의 리스크와 Palantir를 지금 사면 안 되는 이유를 밸류에이션 데이터로 분석합니다.